Bernstein, Xiaomi’yi ’outperform’ olarak değerlendirmeye başladı, EV hamlesini kilit büyüme faktörü olarak görüyor
Investing.com – Bernstein, Çinli Xiaomi (OTC:XIACF) Corp’u “Outperform” derecelendirmesi ve 55 HK$ hedef fiyatla takibe aldı. Analistler, şirketin elektrikli araçlardaki erken başarısını ve daha geniş ekosistem stratejisini gelecekteki büyümenin temel itici güçleri olarak vurguladı.
Bernstein analistleri Xiaomi’yi “bugüne kadarki en başarılı EV girişimi” olarak nitelendirdi. İlk modeli SU7’ye yönelik güçlü erken talep, rekor üretim artışı ve %20,4’lük sağlam brüt marjları buna gerekçe olarak gösterdi.
Bernstein, Xiaomi’nin bu yıl yaklaşık 405.000 elektrikli araç teslim etmesini bekliyor. Bu rakam, şirketin yaklaşık 350.000 olan rehberliğinin üzerinde. Analistler, 2035 yılına kadar satış hacminin 3,5 milyon adede ulaşabileceğini öngörüyor. Bu da Xiaomi’yi dünyanın en büyük 10 otomobil üreticisi arasına yerleştirebilir.
Bernstein şöyle yazdı: “Xiaomi’nin benzersiz bir ekosisteme sahip olduğunu ve küresel EV yarışında üst sıralarda yer alma potansiyelinin yüksek olduğunu düşünüyoruz. Bu durum hisse senedi hikayesinin ana itici gücü olmalı.” Analistler, 2025 ortasında piyasaya sürülecek bir sonraki model YU7’nin hisse senedi için olumlu bir katalizör görevi görebileceğini de belirtti.
Bernstein, EV’lerin ötesinde, Xiaomi’nin genişleyen premium akıllı telefon ve IoT (Nesnelerin İnterneti) portföyüne dikkat çekti. Ayrıca şirket kârının yarısından fazlasını oluşturan büyüyen İnternet Hizmetleri segmentini de vurguladı.
Bununla birlikte, Bernstein Xiaomi’nin “benzersiz sinerjik ekosistemini” de vurguladı. Bu ekosistem, sadık “Mi Hayranları”, cihaz bağlantısı sayesinde sağlanan kişiselleştirme ve ev aletlerinde denizaşırı büyüme ile destekleniyor. Şirketin şu anda ABD pazarında minimal bir varlığı bulunuyor.
55 HK$ hedef fiyat, parçaların toplamı değerlemesine dayalı olarak mevcut seviyelerden yaklaşık %27 yukarıda bir potansiyele işaret ediyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
